股转系统公布的信息显示，5月5日，12家新三板挂牌公司收到年报问询函，其中包括九恒星（430051）、佳顺智能（834863）等4家创新层公司，盛夏星空（836701）、中标节能（831124）等8家基础层公司。

4家创新层公司收年报问询函

挖贝网发现，在股转系统发出的12封问询函中，有4封发给了创新层。创新层公司九恒星、佳顺智能、科能腾达（430148）、蓝海骆驼（832444）都收到了年报问询函。

据年报，九恒星无形资产1.2亿元，较上期末增长92.48%，报告期通过内部研发资本化确认无形资产-软件使用权6701.39万元。报告期内净利润3772.2万元。

由于九恒星自挂牌以来未有类似资本化项目，报告期期初无形资产基本以外购形成为主，股转系统要求九恒星说明报告期内部研发项目内容和资本化依据已经在主营业务未发生重大变化的情况，研发总投入超过1个亿的原因。

此外，科能腾达由于业绩预告与2016年年报数据不符被问询。

3月27日，科能腾达披露2016年度业绩预告显示，2016年度公司营业收入预计6000~8000万，净利润600~900万元。

由于对以前年度回款缓慢的大客户进行了项目淘汰，减少签单量以及部分项目延迟、行业项目审核周期加长造成无法正常签单，没法履行合同，科能腾达于4月24日披露的2016年年度报告数据发生了明显变化，营收4774.12万元，净利润-115.83万元。

值得一提的是，4月20日，在科能腾达审议年报的同时，原董事会秘书齐海澎提交了辞职报告。

股转系统要求科能腾达说明业绩预告与2016年年报中，未审计数据与审计后数据存在显著差异的原因；公司原董事会秘书在年报审议日辞职的原因，是否对年度报告相关内容提出异议。

另外，同样是创新层公司的佳顺智能由于股份代持事项被问询；蓝海骆驼关于前期会计差错更正被问询。

3家基础层公司因持续经营能力被问询

挖贝网梳理发现，股转系统发出的12份问询函中，对挂牌公司的问询主要集中在持续经营能力上。

针对挂牌公司的持续经营能力，厚扬控股（430684）、日升昌（833446）、ST紫极（836678）3家基础层公司都因为不同原因被股转系统要求进行具体说明。

据年报，厚扬控股资产负债率为99%，净利润为-626万元，经营活动产生的现金净流量-3468.03万元，期末货币资金6.15万元，应交税费227.78万元，其他应付款1674.31万元。

股转系统要求厚扬控股说明公司是否存在现金流断裂、无法支付员工工资、债务违约的风险，以及对其他应付款-代收管理费1180万元的具体内容进行补充。

被要求说明公司是否存在现金流断裂、无法支付员工工资、债务违约风险的企业还有ST紫极。

ST紫极2016年净利润-721.07万元，经营活动产生的现金流量净额为-430.61万元。由于公司营收大幅下降，多年亏损，期间费用却大幅上升，ST紫极被要求对收入与费用配比关系的合理性，以及改善持续经营能力的措施进行说明。

日升昌被关注持续经营能力则是由于不良贷款的发放。

在日升昌2016年期末贷款余额1.75亿元中，不良贷款由2015年的1520.5万元增加到5828.29万元，占比33.26%。

股转系统要求日升昌说明不良贷款中是否存在向关联方的贷款，如存在是否履行必要的内控程序；结合贷款发放、不良贷款的回收，说明33.27%的不良率是否影响企业的持续经营能力；是否存在现金流断裂、债务违约的风险。

实际上，从日升昌已披露的年报来看，2016年报告期内净利润已经处于亏损状态，2016年度营业收入1880.96万元，同比下降41.15%，毛利率-90.45%，净利润-985.69万元。

在8家被问询的基础层公司中，除了3家因持续经营能力被关注，其他被股转系统问询的事项还包括是否存在关联交易未履行程序、其他信息披露一致性、2016年否定意见的审计报告、行业分类、存货等等。